Có 5 nhà băng ghi nhận cho vay kinh doanh BĐS tăng trên 10% trong quý đầu năm là TPBank, VPBank, PGBank, VIB và HDBank.

VPBank là ngân hàng dẫn đầu hệ thống về tổng quy mô dư nợ kinh doanh BĐS tại thời điểm cuối quý I/2026 với 238.473 tỷ đồng, tăng 15% so với đầu năm.

Nếu tính cả cho vay mua nhà, tổng dư nợ tín dụng BĐS tại VPBank ước đạt gần 378.000 tỷ đồng, tăng 11,9% so với đầu năm; cao hơn mức tăng trưởng tín dụng hợp nhất (10,28%).

Chia sẻ tại phiên họp Đại hội đồng cổ đông thường niên 2026, Chủ tịch VPBank Ngô Chí Dũng nhận định mặc dù trong ngắn hạn, thị trường BĐS chịu áp lực từ mặt bằng lãi suất tăng lên, nhưng nhìn ở lăng kính dài hạn, ban lãnh đạo vẫn xác định BĐS là một lĩnh vực trọng yếu của nền kinh tế.

Ở VPBank, tín dụng BĐS dự kiến vẫn tăng trưởng trong thời gian tới, nhưng dòng vốn sẽ được định hướng chảy vào khâu xây dựng hoàn thiện dự án để bàn giao sản phẩm thực tế, mang lại dòng tiền khỏe mạnh cho cả chủ đầu tư và ngân hàng. 

TPBank là nhà băng có dư nợ kinh doanh BĐS  tăng cao nhất hệ thống trong quý đầu năm (+17,5%, vượt xa mức tăng trưởng tín dụng hợp nhất 3,34%), qua đó đưa quy mô dư nợ kinh doanh BĐS lên hơn 37.900 tỷ đồng. Trong khi đó, cho vay cá nhân (với tỷ trọng lớn trong đó là cho vay mua nhà) tại ngân hàng chỉ tăng 1,5% so với cùng kỳ, lên gần 150.000 tỷ đồng.  

Một ngân hàng khác có tăng trưởng tín dụng kinh doanh BĐS quý I ở mức cao là PGBank.

Tại thời điểm 31/3/2026, PGBank có hơn 5.200 tỷ đồng dư nợ kinh doanh BĐS, chiếm khoảng 11,7% tổng quy mô dư nợ và tăng 14,7% so với đầu năm. Trong khi đó, tăng trưởng tín dụng hợp nhất quý I âm 0,4%, với sự sụt giảm đáng kể dư nợ một số lĩnh vực như nông lâm thủy sản (-32%), dịch vụ lưu trú ăn uống (-13%), dịch vụ khác (-23%)...

Tại VIB, nhà băng có thế mạnh cho vay bán lẻ, cho vay kinh doanh BĐS trong quý đầu năm cũng tăng 13,8% lên hơn 24.000 tỷ, cao hơn đáng kể mức tăng trưởng tín dụng hợp nhất 1,12%.

HDBank cũng ghi nhận tăng trưởng tín dụng kinh doanh BĐS tại cuối quý I/2026 đạt 11,4% so với đầu năm, gần tương đương tăng trưởng tín dụng hợp nhất 10%. 

Ở chiều ngược lại, Techcombank, LPBank và Kienlongbank là 3 nhà băng ghi nhận dư nợ kinh doanh BĐS tại cuối quý I giảm so với đầu năm, với mức giảm lần lượt 3,9%, 2,5% và 18,2%.

Tại Techcombank, dư nợ tín dụng kinh doanh BĐS hiện ở mức gần 199.000 tỷ đồng, giảm so với đầu năm nhưng vẫn nằm trong top các ngân hàng cho vay chủ đầu tư BĐS lớn nhất hệ thống. Đáng chú ý, trong khi giảm cho vay kinh doanh BĐS, Techcombank tăng mạnh cho vay xây dựng - một lĩnh vực khác có mối liên hệ mật thiết với thị trường BĐS. Tại cuối quý I/2026, tín dụng xây dựng ở Techcombank là hơn 45.000 tỷ đồng, tăng 70% so với đầu năm.

Chủ tịch Techcombank Hồ Hùng Anh gần đây chia sẻ tại phiên họp Đại hội đồng cổ đông thường niên 2026 rằng trong vòng 5-10 năm nữa, BĐS vẫn sẽ là lĩnh vực đóng góp quan trọng vào sự phát triển của nền kinh tế. Tuy nhiên, với định hướng đa dạng hóa cơ cấu tín dụng, Techcombank đang thúc đẩy mở rộng danh mục sang các lĩnh vực kinh tế khác, với một lĩnh vực được ban lãnh đạo kỳ vọng có tiềm năng lớn trong năm nay là đầu tư hạ tầng.

Một số ngân hàng như KienlongBank, LPBank cũng ghi nhận dư nợ kinh doanh BĐS giảm so với đầu năm, trong khi dư nợ xây dựng tăng tích cực.

Trong một nhận định gần đây, SSI Research đánh giá sau giai đoạn đẩy mạnh cho vay chủ đầu tư bất động sản trong giai đoạn thị trường suy giảm nhằm thu mua quỹ đất và phát triển nguồn dự án, dòng tín dụng đang có xu hướng chuyển dần sang các hoạt động liên quan đến xây dựng kể từ năm 2025 và tiếp diễn trong quý I/2026.

Mức độ dịch chuyển tín dụng không đồng đều giữa các ngân hàng, phản ánh vị thế khác nhau trong chu kỳ dự án.

Chẳng hạn, tại các ngân hàng như VPBank và TPBank, tín dụng vẫn tăng trưởng mạnh ở cho vay mảng chủ đầu tư và/ hoặc cho vay mua nhà, phản ánh mức độ tập trung vào các dự án giai đoạn đầu và khác biệt về cơ cấu khách hàng vay... Trong khi đó, tại Techcombank, dư nợ cho vay chủ đầu tư tại cuối quý I giảm so với quý trước trong khi cho vay xây dựng tăng mạnh cho thấy sự dịch chuyển sang giai đoạn triển khai dự án và/hoặc các dự án BT.

Tại ĐHĐCĐ thường niên 2026, lãnh đạo một số ngân hàng có tỷ trọng dư nợ tín dụng BĐS cao trong hệ thống tiếp tục khẳng định luôn kiểm soát chặt chẽ chất lượng tín dụng BĐS nói riêng và tín dụng toàn ngân hàng nói chung.

Chủ tịch Techcombank Hồ Hùng Anh nhấn mạnh quan điểm của ngân hàng trong việc kiểm soát rủi ro tín dụng lĩnh vực BĐS, đầu tiên là chỉ lựa chọn những dự án thanh khoản thực sự tốt, pháp lý đầy đủ, khách hàng tốt. "Techcombank không cho vay, không tài trợ các dự án pháp lý không đầy đủ, vị trí thanh khoản không tốt", ông Hùng Anh nói.

"Trong nhiều năm qua, tỷ lệ nợ xấu ở mảng cho vay BĐS kể cả khách hàng cá nhân và doanh nghiệp tại Techcombank luôn nằm ở mức dưới 1% và tỷ lệ thu hồi vốn thực tế 100%. Chúng tôi rất thận trọng, phân bổ danh mục phù hợp... Bất kỳ BĐS nào, kể cả rơi vào nợ xấu, thì sau khoảng 2-3 năm Techcombank đều thu hồi được toàn bộ tiền, ít nhất là gốc", Chủ tịch Techcombank chia sẻ thêm.

Tại VPBank, Chủ tịch Ngô Chí Dũng đánh giá chủ trương của NHNN trong việc kiểm soát chặt chẽ tín dụng bất động sản để tránh rủi ro bong bóng, đảm bảo an ninh tài chính là định hướng rất đúng đắn.

Lãnh đạo VPBank cho hay trong nỗ lực đáp ứng nhu cầu sở hữu nhà ở - một trong những nhu cầu thiết yếu và lớn nhất của người dân song song với kiểm soát chất lượng tín dụng, ngân hàng đã có một số điều chỉnh với lĩnh vực cho vay BĐS như tập trung ưu tiên vào việc tài trợ các dự án nhà ở, đặc biệt là nhà ở xã hội, nhà ở phân khúc trung bình và khá; hạn chế đầu tư vào những phân khúc cao cấp; đặc biệt hạn chế các dự án BĐS nghỉ dưỡng có giá trị cao.

"Những bài học từ việc tài trợ các dự án thiếu pháp lý, tồn đọng vốn 3-4 năm qua đã giúp chúng tôi thắt chặt hơn nữa quy trình quản trị rủi ro ở mảng này", Chủ tịch VPBank nhấn mạnh.